|
|
股票万一+两融融资利率5%（全国可线上开通两融融资融券的AA级券商之一），有问题需求直接电话或加V：17761125804
上午大盘低开之后很快拉升翻红，并在之后呈现缓慢攀升态势。不过从板块和个股表现来看，分化比较明显。个股方面，跌多涨少，但平均涨幅为正。板块反面，上午最明显的特征就是包括石油开采、天然气、清洁能源运营商（包括风电、光伏、水电、核电、绿电交易）、煤炭等“泛能源”产业链集体表现亮眼。
上午大盘的这种走势，基本上是符合我之前的判断的。
实际上，但从技术上来看，今天大盘是存在一定危险性的，因为如果今天继续调整的话，沪指将下破7月28日和8月20日两个低点连线构成的上升趋势线，技术上就走坏了。
不过我的判断依然维持不断，那就是预计大盘在经过短线整理蓄势之后，后市仍有上攻机会，从而延续短期震荡上行的趋势。这是因为近期市场积极因素开始增多：
一是连续第三天，央行在通过公开市场逆回购总共释放了2700亿流动性，进一步提升了Z策“稳中偏松”的预期；二是20日下午国新办新闻发布会强调“保障好刚需群体信上股票需求”，在股票首付比例和利率方面对首套房购房者予以支持。目前，银行个人住房股票中有90%以上都是首套房股票”。其中“首付比例支持”提法超预期，预示着未来有望进入一段宽信用、宽信上股票时期；三是煤炭期货连续大跌，并带动其他商品期货调整，通胀预期拐点来临，货币Z策的“掣肘”因素降低，提升了未来宽松预期。事实上，最近Y行公开市场连续净投放，正好对应的是煤价开始暴跌；四是人民B汇率今日再次走高，已逼近6月初的高位，提升人民B资产对外资的吸引力，北向资金也相应加大了净流入力度，上周四再现单日百亿以上流入，上周五净流入更是超过了130亿，连续净流入百亿的情况还是比较少见的，这在一定程度上反映了长线资金正在加速流入。
因此，正式基于以上因素，尽管上升趋势线的支撑在今天面临一些考验，但我依然相信大盘能 经受住考验，并有望重启新一轮的向上攻击态势。
当然，这只是正对短期走势而言。从中期来看，大盘应该还是一个区间震荡格局，因为今年基本面大背景是“全球流动性趋于收紧+通胀上升”，这一组合对市场并不太友好，加上结构性高估值的矛盾依旧存在，风险偏好难以持续全面提升，在这一背景下，自然很难出现大的上升趋势。
那么，如果大盘重启升势的话，短期目标可以看到哪里呢？
首先，指数必须先攻克一个重要的管口，那就是10月11日的高点3614，因为该位作为双底心态的劲位线，突破之后才能让双底心态确立。
如果3614在后面能够顺利突破的话，指数将打开一段上行空间，以突破后指数将沿突破方向至少前进一个心态高度，结合之前低点到双底劲线位3614的距离来看，这个空间接近100点，此外，从筹码分布的情况来看，上方3670-3700是前期筹码密集区，存在相对较大的解套压力。因此，综合预计短期高点有望推进到3670-3700区域。
然后，我们再来谈谈后市的行业板块方面的机会。
前面提到了今天上午盘面上最明显的特征就是包括石油开采、天然气、清洁能源运营商（包括风电、光伏、水电、核电、绿电交易）、煤炭等“泛能源”产业链集体表现亮眼。（具体的可以看上一篇笔记）
今天我想聊聊当地产及相关产业链，因为周末有关房地产税的消息让一些朋友对相关行情产生了一些担忧。
据新华社报道，为积极稳妥推进房地产税立F与改革，引导住房合理消费和土地资源节约集约利用，促进房地产市场平稳健康发展，第十三届全G人民代表大会常务W员会第三十一次会议决定：授权G务Y在部分地区开展房地产税改革试点工作。
实际上，市场之前对于房地产税改革试点推广已经有所预期。5月四部W联合召开地产税改革试点座谈会，释放出部分城市先行试点的信号：10月16日出版的《求是》杂志发表了中G中Y总S计的重要文章《扎实推动共同富裕》，其中体积“要积极稳妥推进房地产税立F和改革，做好试点工作”。本次当地产税试点授权的落地，以及具体年限的出台，可能意味着短期当地产税相关利空出尽。
而根据此次人大常W会会议“本决定授权的试点期限为五年，资G务院试点办法印发之日起算”的表述来看，全面推广时间点相较此前市场预期有所推迟。
此外，9月份以来，伴随着恒大事件爆发，多家房企美元债违约，民营房企发展信心明显受到影响，二批次土排Y企和地方国企托底现象明显。房地产税对居民购房意愿打击较大，或影响销售即继续下行，并进一步影响房企拿地意愿，地方Z府的C政压力会进一步加大。因此预计本次试点房地产税的城市数量将仅限于部分房价涨幅较大的热点城市，而且预计后续会有更多针对一手房销售的宽松政C出台来对冲房地产税的不利影响。
房地产市场影响方面，短期来看，房地产税出台将进一步降低短期的需求，对当地产行业及其产业链产生一定冲击，可能会加速许多中小房地产企业出清。
对于A股房地产板块的影响来看，由于此前市场已经有了一定的预期，所以预计冲击相对较小（今天到目前为止房地产板块虽然逆势调整，但板块指数仅跌了不到2%）。中长期来看，当地产税出台难改区域楼市趋势，后者更多受到供需等基本面因素影响。
当然，未来房地产板块还是以结构性机会为主，当然，未来房地产仍难现较大的整体性机会，应该还是以结构性机会为主，其中更看好经营能力、品牌优势、信用优势、产品美誉等综合实力较强的龙头房企。
（以上消息仅供参考）
|
|
发表于 2021-10-25 15:09:16
楼主
